Các Kỹ thuật Quản lý Rủi ro trong Giao dịch

21/05/2024 7:38 PM +07:00

Pipscollector.com - Quản lý rủi ro là một yếu tố quan trọng trong chiến lược giao dịch thành công thường được bỏ qua. Bằng cách áp dụng các kỹ thuật quản lý rủi ro, các Trader có thể hiệu quả giảm thiểu ảnh hưởng tiêu cực của các vị thế thua lỗ đối với giá trị của danh mục đầu tư.

Tiếp tục đọc để tìm hiểu thêm về:

Tại sao quản lý rủi ro quan trọng
Cách quản lý rủi ro trong giao dịch
Công cụ quản lý rủi ro trong giao dịch

Cac Ky Thuat Quan Ly Rui Ro Trong Giao Dich Pipscollector

TẠI SAO QUẢN LÝ RỦI RO TRONG GIAO DỊCH QUAN TRỌNG?

Nhiều Trader coi giao dịch là cơ hội để kiếm tiền nhưng tiềm năng thiệt hại thường bị bỏ qua. Bằng cách thực hiện chiến lược quản lý rủi ro, Trader sẽ có khả năng giới hạn ảnh hưởng tiêu cực của một giao dịch thua lỗ khi thị trường di chuyển theo hướng ngược lại.

Trader kết hợp quản lý rủi ro vào chiến lược giao dịch sẽ có lợi từ sự chuyển động thuận lợi lên mà đồng thời giảm thiểu rủi ro xuống. Điều này được đạt được thông qua việc sử dụng các công cụ quản lý rủi ro như điểm dừng và giới hạn và thông qua việc giao dịch một danh mục đa dạng.

Trader chọn không sử dụng điểm dừng giao dịch sẽ phải chịu rủi ro giữ vị thế quá lâu với hy vọng thị trường sẽ thay đổi hướng. Điều này đã được xác định là sai lầm số một mà Trader thường mắc phải và có thể tránh được bằng cách áp dụng những đặc điểm của những Trader thành công vào tất cả các giao dịch.

CÁCH QUẢN LÝ RỦI RO TRONG GIAO DỊCH: MẸO VÀ CHIẾN LƯỢC CHÍNH

Dưới đây là 5 kỹ thuật quản lý rủi ro mà các Trader ở mọi cấp độ nên cân nhắc:

Xác định rủi ro/phạm vi tiền đầu tư từ trước
Mức dừng lỗ tối ưu
Đa dạng hóa danh mục đầu tư: càng ít tương quan, càng tốt cho đa dạng hóa
Giữ nguyên mức rủi ro và kiểm soát cảm xúc
Giữ một tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực

Xác định rủi ro/phạm vi tiền đầu tư từ trước:

Rủi ro là tồn tại trong mỗi giao dịch, đó là lý do tại sao việc xác định rủi ro trước khi vào giao dịch là điều cần thiết. Một quy tắc chung sẽ là rủi ro 1% vốn tài khoản cho một vị thế duy nhất và không quá 5% cho tất cả các vị thế đang mở, tại bất kỳ thời điểm nào. Ví dụ, quy tắc 1% được áp dụng cho tài khoản có 10.000 đô la sẽ có nghĩa là không nên rủi ro hơn 100 đô la cho một vị thế duy nhất. Sau đó, Trader sẽ tính toán kích thước giao dịch dựa trên khoảng cách đặt điểm dừng lỗ để rủi ro 100 đô la hoặc ít hơn.

Lợi ích của phương pháp này là giúp bảo tồn vốn tài khoản sau một loạt các giao dịch thua lỗ. Lợi ích bổ sung của phương pháp này là Trader có khả năng có mức margin trống để tận dụng các cơ hội mới trên thị trường. Điều này tránh việc từ bỏ các cơ hội như vậy do việc margin bị ràng buộc trong các giao dịch hiện có.

Mức dừng lỗ tối ưu

Có nhiều cách khác nhau mà Trader có thể sử dụng để quyết định đặt điểm dừng lỗ ở đâu.

Trader có thể đặt điểm dừng lỗ theo:

Moving Average - đặt điểm dừng lỗ trên (dưới) MA cụ thể cho các vị thế mua (bán). Biểu đồ dưới đây cho thấy cách Trader có thể sử dụng trung bình di chuyển như một điểm dừng lỗ linh hoạt.

using moving average as a risk management tool

Hỗ trợ và kháng cự - đặt điểm dừng lỗ dưới (trên) hỗ trợ (kháng cự) cho các vị thế mua (bán). Biểu đồ dưới đây cho thấy điểm dừng lỗ được đặt dưới hỗ trợ trong thị trường dao động, cho phép giao dịch có đủ không gian để tồn tại trong khi bảo vệ khỏi một biến động giảm lớn.

stops near support and resistance as a risk management strategy

Sử dụng Phạm vi biến động trung bình (Average True Range - ATR) - ATR đo lường phạm vi biến động trung bình của bất kỳ chứng khoán nào trong một khoảng thời gian cụ thể và cung cấp cho Trader một khoảng cách tối thiểu để đặt điểm dừng lỗ. Biểu đồ dưới đây sử dụng phương pháp thận trọng với ATR bằng cách đặt khoảng cách dừng lỗ theo phạm vi ATR tối đa từ hoạt động giá gần đây.

using average true range in a risk management strategy

*Mẹo nâng cao: Thay vì sử dụng điểm dừng lỗ bình thường, Trader có thể sử dụng điểm dừng lỗ dịch chuyển để giảm thiểu rủi ro khi thị trường di chuyển theo hướng thuận lợi. Điểm dừng lỗ dịch chuyển, như tên gọi, sẽ di chuyển điểm dừng lỗ lên trên các vị thế thắng lợi trong khi duy trì khoảng cách dừng lỗ ban đầu.

Đa dạng hóa danh mục đầu tư: Càng ít tương quan, càng tốt đa dạng hóa

Ngay cả khi tuân thủ quy tắc 1%, việc biết các vị thế có thể tương quan như thế nào là rất quan trọng. Ví dụ, các cặp tiền tệ EUR/USD và GBP/USD có tương quan cao, có nghĩa là chúng có xu hướng di chuyển gần nhau và theo cùng hướng. Giao dịch các thị trường có tương quan cao là tốt khi giao dịch diễn ra thuận lợi, nhưng trở thành một vấn đề trong các giao dịch thua lỗ khi sự mất mát trên một giao dịch cũng áp dụng cho giao dịch có tương quan.

Biểu đồ dưới đây mô tả mức tương quan cao giữa EUR/USD và GBP/USD. Lưu ý cách hai đường giá điểm theo sát nhau.

correlation between eur/usd and gbp/usd

Hiểu rõ thị trường mà bạn đang giao dịch và tránh các đồng tiền có tương quan cao sẽ giúp bạn xây dựng một danh mục đầu tư đa dạng hơn và giảm thiểu rủi ro.

Giữ nguyên mức rủi ro và kiểm soát cảm xúc

Sau khi Trader thực hiện một số giao dịch có lợi, tham lam có thể dễ dàng xuất hiện và kích thích Trader tăng kích thước giao dịch. Đây là cách đơn giản nhất để tiêu thụ vốn và đưa tài khoản giao dịch vào tình trạng nguy hiểm. Tuy nhiên, đối với những Trader đã thành công, việc thêm vào các vị thế thắng lợi hiện có là điều chấp nhận được, nhưng giữ một khung làm việc nhất quán về rủi ro nên là quy tắc chung.

Nỗi sợ hãi và tham lam luôn luôn trỗi dậy trong quá trình giao dịch. Hãy tìm hiểu cách kiểm soát nỗi sợ hãi và tham lam trong giao dịch.

Giữ một tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực

Việc duy trì tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực là vô cùng quan trọng để quản lý rủi ro theo thời gian. Có thể có những khoản lỗ ban đầu nhưng việc duy trì tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực và tuân thủ quy tắc 1% trong mỗi giao dịch sẽ tăng tính ổn định của tài khoản giao dịch của bạn theo thời gian.

Tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực tính toán xem Trader chuẩn bị đưa ra bao nhiêu pip để rủi ro so với số pip mà Trader sẽ nhận được nếu mục tiêu/giới hạn được đạt. Tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực 1:2 có nghĩa là Trader đang rủi ro một pip để kiếm được hai pip nếu giao dịch thành công.

Bí Quyết

Bí quyết trong tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực nằm ở việc sử dụng nó một cách liên tục. Chúng tôi đã phát hiện trong nghiên cứu Traits of Successful Traders của chúng tôi rằng số lượng Trader sử dụng tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực tích cực thường thể hiện kết quả có lợi so với những Trader sử dụng tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực tiêu cực (trang 7 của hướng dẫn). Trader vẫn có thể thành công ngay cả khi họ chỉ thắng 50% các giao dịch, miễn là duy trì tỷ lệ rủi ro và thưởng tích cực.

*Mẹo nâng cao: Trader thường cảm thấy bực bội khi giao dịch diễn ra theo hướng đúng sau đó thị trường lại đảo chiều và kích hoạt điểm dừng lỗ. Một cách để tránh việc này xảy ra là sử dụng hệ thống hai lô. Chiến lược này nhằm đóng nửa vị thế khi nó tiến gần đến mục tiêu và sau đó đặt điểm dừng lỗ ở mức giá đầu vào. Điều này giúp Trader thu được lợi nhuận từ một vị thế trong khi vẫn giữ lại một giao dịch không rủi ro trên vị thế còn lại (nếu sử dụng điểm dừng lỗ đảm bảo).

CÔNG CỤ QUẢN LÝ RỦI RO TRONG GIAO DỊCH

Điểm dừng lỗ bình thường (Normal Stop Loss): Đây là các điểm dừng lỗ tiêu chuẩn được cung cấp bởi hầu hết các nhà môi giới ngoại hối. Chúng hoạt động tốt nhất trong thị trường không biến động khi dễ xảy ra trượt giá. Trượt giá là hiện tượng khi thị trường không thực sự giao dịch ở mức giá đã xác định, do không có tính thanh khoản ở mức giá đó hoặc do có sự chênh lệch giá ở thị trường. Kết quả là Trader phải chấp nhận giá tốt thứ hai, có thể xấp xỉ nhiều hơn rất nhiều so với giá mong muốn, như được thể hiện trong biểu đồ USD/BRL dưới đây:

usd/brl market gapping risk management

Điểm dừng lỗ đảm bảo (Guaranteed Stop Loss): Một điểm dừng lỗ đảm bảo loại bỏ hoàn toàn vấn đề trượt giá. Ngay cả trong những thị trường biến động, nơi giá có thể đảo chiều, sàn giao dịch vẫn giữ mức dừng lỗ chính xác. Tuy nhiên, tính năng này đi kèm với chi phí vì các sàn môi giới sẽ tính một phần trăm nhỏ của giao dịch để đảm bảo mức dừng lỗ.
Điểm dừng lỗ di chuyển (Trailing Stop Loss): Một điểm dừng lỗ di chuyển sẽ di chuyển điểm dừng lỗ gần hơn với giá hiện tại trên các vị thế thắng lợi trong khi vẫn giữ khoảng cách dừng lỗ ban đầu tại thời điểm mở giao dịch. Ví dụ, biểu đồ GBP/USD dưới đây cho thấy một giao dịch bán ngắn diễn ra thuận lợi. Mỗi khi thị trường di chuyển 200 pip, điểm dừng lỗ sẽ tự động di chuyển cùng với nó, vẫn giữ khoảng cách dừng lỗ ban đầu là 160 pip.

Trailing stop as a form of risk management